再說晉國到了晉頃公時，國君的權力已日漸轉移到了卿大夫們的手里了.到了晉出公的時候，歷史已進入了戰國時期.這時掌握晉國實權的，是趙襄子、韓康子、魏桓子和智伯瑤四個卿大夫了.晉出公見四卿的權力太大，自己倒成了他們的傀儡，心中很不情愿，就秘密地派人向齊、魯兩國借兵，想消滅掉四卿.哪知齊、魯兩國出賣了他，不但沒有借兵，反將消息告訴了智伯.智伯就和另外三卿共同出兵將出公趕了出去，另立晉昭公的曾孫為國君，這就是晉敬公.智伯挑頭趕走了出公，敬公則完全掌握在他的手中.于是，他的野心越來越大，想獨占整個晉國了.一日，智伯召集他的親信秘密商議這件事.謀士疵說：“要達到目標，先要削弱三家的力量.”“怎么個削法呢？”智伯問.疵獻計說：“現在東南方的越國勢力越來越大.我們就假傳敬公的命令，說是為了與越國爭霸，讓三家各獻出一百里土地充作軍餉.他們如同意，我們白得三百里土地；如哪家不同意，就出兵攻打那家.這辦法叫做‘吃水果先削皮’.”智伯覺得這個辦法不錯，就讓自己的兄弟智開去通知三家割地.韓康子聽了，心中十分惱火：明明是你智伯這只老狐貍敲詐勒索，還要打著敬公的牌子！他正要發兵對抗，被手下的謀士段規勸住了：“我們和他硬拼不合算，不如先給他土地，待他再向趙、魏兩家要.他們要不樂意，與智伯打起來，我們坐收漁翁之利.”韓康子聽從了段規的意見，將一百里土地割讓給了智伯.魏桓子見韓康子沒有抵制，也裝傻賣乖，將自己的一百里土地割出去了.只有趙襄子不肯割地.他說：“土地是祖先傳下來的，怎能隨便割讓？讓韓、魏去討好智伯吧！”智伯大怒，就讓韓康子、魏桓子與他共同出兵去討伐趙襄子，并且與兩家約定，滅趙后，趙氏的土地由他們三家平分.趙襄子見三家人多勢眾，就聽從了謀臣張孟談的建議，撤至晉陽（今山西太原）據守.晉陽是趙氏的封地，城池經趙氏幾代的修筑，十分牢固，糧草儲備也很充足.更重要的是，城內的百姓抵抗侵略、守住家園的士氣很高.但是有一個問題使趙襄子著急起來：由于撤走倉促，所帶武器太少，劍戟弓箭十分缺乏.而此時城已被圍，根本無法從外面取得.趙襄子急得團團轉.還是張孟談沉著，他到城內的百姓中去了解情況，請大家出謀劃策，最后終于找到了解決的辦法：將城內宮室大殿上的大銅柱鋸下來鑄劍戟和箭頭；又扒開宮室的內墻，里面都是用荊條、葦稈筑成的，正好拿來做箭桿.這樣，武器問題也解決了.軍民同心守了一年多，智伯等三家還是攻不破晉陽城.智伯見一直相持不下，他便出了一條毒計：將晉水上游離城十里處截斷，筑堤圍壩蓄水，再待雨季一到，開始放水淹掉晉陽.主意一定，他立即命令軍士動工.為了使自己的圍城軍隊免遭水淹，他又下令在軍營外面筑防水堤壩.這個計劃，他也同時通知了韓、魏兩家的軍隊.果然，一個月后，雨季到來，晉水猛漲，又被堤壩截住，水位就一下子大大超過了晉陽城.智伯一聲令下，掘開堤壩，大水就猛撲城內.雖然晉陽城墻堅固，尚未被沖毀，但老百姓的房屋經水一泡，紛紛倒塌，連煮飯的鍋灶也沒處安了.人只好躲到地勢高的地方避難.晉陽城危在旦夕了.趙襄子急得如熱鍋上的螞蟻.謀臣張孟談讓趙襄子趕緊打造船筏，準備水上作戰，一面自己從東門縋城而下，直到韓軍大營內去見韓康子，對他說：“我們都是晉國的卿大夫.智伯的野心是要吞并整個晉國，唇亡齒寒，我們趙氏滅了，就會輪到你們的.”韓康子被打中了要害，想了一會兒，問張孟談：“那你要怎么辦？”張孟談說：“依小臣愚見，不如我們三家聯合起來，去攻打智氏，以消除后患.從今后我們三家太太平平過日子.”韓康子一時拿不定主意，就讓張孟談留在營內，決定第二天去和圍南門的魏桓子商量一下.剛好，第二天智伯邀韓、魏二家去龍山一邊察看水情，一邊喝酒.喝到興頭上，智伯得意地指著晉陽城說：“我現在才知道水也可以滅亡一個國家的了.”說著，又看著韓康子和魏桓子說：“你們的汾水和絳水恐怕也保不了安邑和平陽吧？”安邑（在今山西夏縣西北）和平陽（在今山西臨汾西南）分別是韓、魏兩家封地的城池，智伯的狼子野心昭然若揭.韓康子用手肘碰碰魏桓子，魏桓子用腳踩踩韓康子，兩人都敢怒而不敢言.席散之后，韓康子將魏桓子約到自己的營中，將張孟談請了出來.三人一拍即合，在韓康子營中歃血為盟，商定共攻智伯.第二天半夜間，韓、魏兩家派軍隊殺掉智伯守壩的士兵，從西邊掘開堵住晉水的堤壩，結果大水反向智伯的軍營沖去.智伯的軍中大亂.待智伯從睡夢中驚醒過來，水已漫到他的床邊，幾個親信趕忙將他扶到木筏上.智伯回頭一看自己營內，糧草、兵器飄蕩一空，營中軍士，正在滾滾波濤中掙扎沉浮.智伯還未醒過神來，只聽得鼓聲大振，韓、魏兩家軍隊乘著水勢從小舟上殺來.智伯無力抵抗，急忙帶幾名隨從改乘小舟向龍山背后逃去.剛轉出山口，趙襄子和張孟談引趙家軍隊突然從山后殺出.趙襄子沒費多大力氣，就將智伯活捉了.到第二天天明，智伯的軍隊全軍覆沒.趙襄子將智伯斬首，并且與韓、魏兩家率軍回到晉都絳城，以叛逆的罪名將智伯滿門抄斬.智氏的土地，由三家平分.至公元前４０３年，晉國的韓、趙、魏三家的繼承人韓虔、趙籍、魏斯各派使者去向周威烈王要求獨立封侯.周天子實際上早是個空架子了，因此只得照三家的意思分別冊封為韓侯、趙侯、魏侯，于是三家分別定都建國，晉國從此便不存在了.